BACEN - 2013 - ÁREA 3 - QUESTÃO 70

70 - As virtudes atribuídas aos modelos de vetor auto regressivo (VAR) incluem a simplicidade e a não necessidade de determinar as variáveis endógenas e exógenas, bem como a facilidade de interpretação dos coeficientes individuais nos modelos estimados por essa técnica, que dispensa estimar a função de resposta ao impulso.

Resolução:

De acordo com Sims, criador do modelo VAR, se há uma simultaneidade verdadeira entre um conjunto de variáveis, todas elas devem ser tratadas em pé de igualdade; não deveria haver qualquer distinção a priori entre as variáveis endógenas e exógenas.

O método é simples; ninguém precisa preocupar-se em determinar quais variáveis são endógenas e quais são exógenas; todas as variáveis em VAR são endógenas.

Porém, os coeficientes individuais nos modelos estimados VAR são frequentemente difíceis de interpretar.

A última parte fala de ''resposta ao impulso''. O que seria isso?

Impulsos ou inovações ou choques, na linguagem do VAR, são os termos de erro estocástico.

Quando ele afirma que o VAR ''dispensa estimar a função de resposta ao impulso'', ele está afirmando que os termos de erros não influenciam o resultado final, isso é claramente falso.

Gabarito: Falso